Innehållsförteckning[Dölj][Visa]
DeFi är ett världsomspännande, öppet finansiellt system designat för internettiden – ett alternativ till ett system som är ogenomskinligt, tätt hanterat och hålls samman av decennier gammal teknik och processer.
Det ger dig kontroll och synlighet över dina pengar. Den exponerar dig för globala marknader och erbjuder alternativ till din lokala valuta eller bankalternativ.
DeFi-produkter tillhandahåller finansiella tjänster till alla som har en internetuppkoppling, och oftast äger och hanterar kunder dem. Hittills har tiotals miljarder dollar i kryptovaluta gått genom DeFi-appar, och beloppet stiger för varje dag.
Här kommer Tranchess, ett protokoll för hantering av kryptotillgångar, som erbjuder olika risk-avkastningsprodukter.
Tranchess-protokoll är mer än bara en fristående miljö för tillgångshantering; den innehåller också många funktioner som kan vara användbara inom DeFi-området.
Det är en one-stop-marknad för människor som vill använda sig av ett brett utbud av DeFi-tjänster som odling med enstaka tillgångar, upplåning och utlåning, handel och så vidare.
När DeFi Ecosystem fortskrider bortom det utforskande stadiet, börjar det attrahera ett bredare utbud av investerare med varierande riskaptit och riskkapacitet.
Tranchess enhetliga tokeniserade tillgångsförvaltningsplattform uppfyller dessa krav på ett innovativt sätt. På Binance Smart Chain erbjuder den ett komplett utbud av DeFi-tjänster, inklusive odling med enstaka tillgångar, utlåning till fast ränta och hävstångshandel.
Låt oss utforska Tranchess i detalj.
Vad är Tranch?
Tranchess är en avkastningshöjande tillgångsspårare med en mängd olika risk-avkastningsalternativ inspirerade av tranchfonder som tilltalar olika typer av investerare med olika risktoleranser.
Det har skapat en unik lösning för att hjälpa investerare att optimera sina intäkter.
Protokollet innehåller tre tranche-tokens (QUEEN, BISHOP och ROOK) och dess styrningstoken CHESS för varje fond.
- QUEEN är en långsiktig innehavsfond med medelhög risk och normaliserad medelavkastning.
- BISHOP-fonden är för konsekvent vinst: låg risk + risk smart kontrakt, låg avkastning.
- ROOK-fonden är en hävstångsfinansierad fond för handel med kryptotillgångar med hög utdelning för hög risk.
Tranchess producerar flera risk/avkastningsmatriser från en enda kärnfond. Den primära fonden spårar en viss underliggande tillgång och kan delas upp i halvor.
En delfond erbjuder en högavkastande token till riskvilliga investerare, medan den andra erbjuder en hävstångsexponering mot den underliggande tillgången till risksökande investerare.
Tranchess kärnportfölj består av tre varor för tillfället.
QUEEN-tranchen är en Bitcoin-spårare med högre avkastning.
BISHOP är en ger delta-neutral token jämförbar med ett stabilt mynt, och ROOK är en BTC-spårare med 2x hävstång.
CHESS-innehavare tjänar för närvarande 50 % av protokollavgifterna och bestämmer den interna ränteskillnaden som ska betalas till ROOK-innehavare.
Teamet avser att utöka till andra kedjor och införliva olika underliggande tillgångar i framtiden.
Token QUEEN
Token QUEEN representerar den stora tranchen, eller huvudfonden, som den kallas i den gamla finansbranschen.
Varje QUEEN Token representerar en del av de primära pengarna. Den primära fonden är en indexfond som följer tillgångarnas utveckling. QUEEN's Net Asset Value (NAV) är helt associerat med den underliggande tillgångens pris.
Tranchess har nu två primärfonder, BTCB-fonden och ETH-fonden, vilket resulterar i två QUEEN-tokens, bQUEEN och eQUEEN.
Token BISKOP
Token BISHOP kan ses som en USDC-genererande produkt. Dess innehavare tjänar ränta till en fast ränta som varierar varje vecka.
Protokollet läser USDC-räntan från Venus och multiplicerar den med en premie som väljs av gemenskapens röster, varje vecka.
Summan blir BISHOPs fasta ränta för nästa vecka. bBISHOP och eBISHOP räntor bestäms individuellt.
Token ROOK
Den andra halvan av den delade huvudtranchen är Tranche ROOK. Det är ett hävstångsinstrument som inte kräver tvångslikvidation.
Token ROOK-innehavare lånar från Token BISHOP-innehavare dagligen för att köpa den primära fonden som övervakar de underliggande tillgångarna.
Innehavarna får huvudfondens intäkter och förluster; dvs Token ROOKs avkastning = huvudfondens vinster och förluster – räntan som ges till Token BISHOP.
Genom att låna eget kapital från Tranche BISHOP skapar Tranche ROOK en hävstångsportfölj.
Eftersom det lånar inifrån den primära tranchen, står inte Tranche ROOK för risken för tvångslikvidation, som andra instrument med hävstång på marknaden.
Hur fungerar Tranchess?
Tranche QUEEN är Tranchess primära fond som spårar BTC-priset och inkluderar ett alternativ för avkastningsodling.
Istället för att lagra BTC, kan användare använda skapelseprocessen för att handla BTCB (inpackad BTC på BSC) mot QUEEN-tokens, eller så kan de köpa på Tranchess-bytet mot USDC.
Du kan tjäna CHESS som ytterligare rabattförmåner genom att satsa QUEEN. Om du vill sluta satsa i QUEEN-fonden, använd bara inlösenprocessen för att ändra dina QUEEN-tokens tillbaka till BTC.
QUEEN kan delas upp/sammanfogas till BISHOP och ROOK tokens samtidigt.
QUEEN-fondens tranche BISHOP är en delfond. Den betalar en förinställd daglig ränta eftersom BISHOP-innehavare tillhandahåller kontanter till Tranche ROOK.
I den genomsnittliga personens termer är denna Tranche BISHOP-ränta riskfri eftersom BISHOP-innehavare lånar ut USDC till ROOK-innehavare för att utnyttja sina positioner.
Och APR för Tranche BISHOP beräknas med Venus veckolåneränta och omröstning i samhället. BISHOP-innehavare är inte föremål för en låsningstid.
Eftersom lånet är i den primära tranchen är ROOK ett finansiellt instrument med hävstång utan tvångslikvidation. ROOK-innehavare kan låna från BISHOP-innehavare regelbundet, vilket gör att de kan utnyttja sin position i huvuddelen QUEEN.
För att uttrycka det på ett annat sätt, ROOK-innehavare lånar USDC från BISHOP-innehavare för att öka sin exponering mot de stora QUEEN-fonderna.
Tranchess Primary Market används för generering och inlösen av QUEEN-token, såväl som splittring och sammanslagning. Den här funktionen stöder användare medan de interagerar med tre trancher.
Tranchess Swap är en plattformsbaserad orderbokbörs som tillåter användare att byta mot tre tokentrancher direkt på plattformen.
Tranchess nyckelfördelar
Tranchess använder tranching, en innovativ metod som används inom strukturerad finansiering för att erhålla distinkta risk-avkastningsegenskaper från en kärnfond. Dessa trancher tilltalar olika typer av investerare med olika risktoleranser.
Tranchess tokeniserade tillvägagångssätt adresserar följande tre DeFi-smärtpunkter:
- Investerare som är riskavisa önskar avkastning som är förutsägbar och har liten eller ingen marknadsrisk. De flesta utsikterna för avkastningsodling på den nuvarande DeFi-marknaden kräver prisrisker på minst två tillgångar och lider av bestående förluster. Sådana alternativ är alltså inte tillgängliga.
- Långsiktiga investerare av stora tillgångar, som BTC, vill behålla marknadsexponeringen på ett mer likvidt sätt samtidigt som de genererar en högre avkastning på sin investering. Hittills har Bitcoin-investerare bara haft tillgång till ett fåtal alternativ för odling med enstaka tillgångar.
- Chanstagande investerare kräver en hävstångsexponering via derivat med hög kapitalanvändning, låg kostnad och ingen risk för tvångslikvidation (t.ex. genom orakel- eller likvidationsmotorfel). Trängsel är ett problem för avvecklingar i kedjan, till skillnad från centraliserade utbyten med matchande motorer i realtid. Som ett resultat skulle de flesta protokoll ställa höga marginalkrav, vilket är skadligt för kapitaleffektiviteten.
Slutsats
Tranchess mål på DeFi-marknaden är att leverera långsiktiga lösningar. Kapitalförvaltning har länge varit en viktig del av finansbranschen.
Medan det finns andra spännande protokoll i DeFi-landskapet, är Tranchess det första i sitt slag. Det fungerar som en benchmark-lösning för kapitalförvaltning och en handelsmiljö med banbrytande verktyg för både amatör- och experthandlare.
Jag hoppas att den här artikeln ger dig en tydlig bild av detta intressanta protokoll. Dela dina åsikter i kommentarerna.
Kommentera uppropet