Daftar Isi[Bersembunyi][Menunjukkan]
DeFi adalah sistem keuangan terbuka di seluruh dunia yang dirancang untuk era internet — sebuah alternatif dari sistem yang tidak tembus pandang, dikelola dengan ketat, dan disatukan oleh teknologi dan proses yang berusia puluhan tahun.
Ini memberi Anda kontrol dan visibilitas atas uang Anda. Ini menghadapkan Anda ke pasar global dan menawarkan alternatif untuk mata uang lokal atau opsi perbankan Anda.
Produk DeFi menyediakan layanan keuangan kepada siapa saja yang memiliki koneksi internet, dan sebagian besar pelanggan memiliki dan mengelolanya. Sejauh ini, puluhan miliar dolar dalam cryptocurrency telah melalui aplikasi DeFi, dan jumlahnya meningkat dari hari ke hari.
Ini dia Tranchess, protokol manajemen aset kripto, yang menawarkan berbagai produk pengembalian risiko.
Protokol tranchess lebih dari sekadar lingkungan manajemen aset yang berdiri sendiri; itu juga mencakup banyak kemampuan yang mungkin berguna di area DeFi.
Ini adalah pasar satu atap bagi orang-orang yang ingin memanfaatkan berbagai layanan DeFi seperti pertanian hasil aset tunggal, pinjam meminjam, perdagangan, dan sebagainya.
Saat Ekosistem DeFi berkembang melampaui tahap eksplorasi, ia mulai menarik lebih banyak investor dengan berbagai selera risiko dan kemampuan risiko.
Platform manajemen aset tokenized terpadu milik Trachess memenuhi tuntutan ini dalam pendekatan inovatif. Di Binance Smart Chain, ia menawarkan rangkaian lengkap layanan DeFi, termasuk pertanian hasil aset tunggal, pinjaman suku bunga tetap, dan perdagangan dengan leverage.
Mari kita telusuri Trachess secara mendetail.
Apa itu tranchess?
Tranchess adalah pelacak aset yang meningkatkan hasil dengan berbagai alternatif pengembalian risiko yang terinspirasi oleh dana tranche yang menarik bagi berbagai jenis investor dengan toleransi risiko yang berbeda.
Ini telah menciptakan solusi unik untuk membantu investor mengoptimalkan pendapatan mereka.
Protokol ini berisi tiga token tahap (QUEEN, BISHOP, dan ROOK) dan token tata kelolanya CHESS untuk setiap dana.
- QUEEN adalah dana holding jangka panjang dengan risiko menengah dan pengembalian menengah yang dinormalisasi.
- Dana BISHOP adalah untuk keuntungan yang konsisten: risiko rendah + kontrak cerdas risiko, pengembalian rendah.
- Dana ROOK adalah dana perdagangan aset kripto dengan hasil tinggi untuk risiko tinggi.
Tranchess menghasilkan beberapa matriks risiko/pengembalian dari dana inti tunggal. Dana utama melacak aset dasar tertentu dan dapat dibagi menjadi dua.
Satu sub-dana menawarkan token dengan hasil tinggi kepada investor yang menghindari risiko, sementara yang lain menawarkan eksposur leverage ke aset dasar kepada investor yang mencari risiko.
Portofolio inti tranchess terdiri dari tiga barang saat ini.
Tranche QUEEN adalah pelacak Bitcoin dengan hasil yang lebih tinggi.
BISHOP adalah token delta-netral yang menghasilkan yang sebanding dengan stable-coin, dan ROOK adalah pelacak BTC dengan leverage 2x.
Pemegang CHESS saat ini mendapatkan 50% dari biaya protokol dan memutuskan spread suku bunga internal yang harus dibayarkan kepada pemegang ROOK.
Tim bermaksud untuk memperluas ke rantai lain dan menggabungkan aset dasar yang berbeda di masa depan.
RATU token
Token QUEEN mewakili tranche utama, atau dana utama, seperti yang dikenal dalam bisnis keuangan jadul.
Setiap QUEEN Token mewakili bagian dari uang utama. Dana utama adalah dana indeks yang melacak kinerja aset. Nilai Aktiva Bersih (NAB) QUEEN sepenuhnya terkait dengan harga aset yang mendasarinya.
Tranchess sekarang memiliki dua dana utama, dana BTCB, dan dana ETH, menghasilkan dua token QUEEN, bQUEEN dan eQUEEN.
Token BISHOP
Token BISHOP dapat dianggap sebagai produk penghasil USDC. Pemegangnya mendapatkan bunga dengan tingkat bunga tetap yang bervariasi setiap minggu.
Protokol membaca tingkat bunga USDC dari Venus dan mengalikannya dengan premi yang dipilih oleh suara komunitas, setiap minggu.
Jumlah tersebut menjadi suku bunga tetap BISHOP untuk minggu berikutnya. Suku bunga bBISHOP dan eBISHOP ditentukan secara individual.
Token BENTUK
Paruh kedua dari tranche utama yang dibagi adalah Tranche ROOK. Ini adalah instrumen leverage yang tidak memerlukan likuidasi paksa.
Pemegang Token ROOK meminjam dari pemegang Token BISHOP setiap hari untuk membeli dana utama yang memantau aset dasar.
Pemegang mendapatkan keuntungan dan kerugian dana utama; yaitu, pengembalian Token ROOK = keuntungan dan kerugian dana utama – bunga yang diberikan kepada Token BISHOP.
Dengan meminjam ekuitas dari Tranche BISHOP, Tranche ROOK menciptakan portofolio leverage.
Karena meminjam dari dalam tahap utama, Tranche ROOK tidak menghadapi bahaya likuidasi paksa, seperti halnya instrumen leverage lainnya di pasar.
Bagaimana Tranches Bekerja?
Tranche QUEEN adalah dana utama Tranchess yang melacak harga BTC dan mencakup opsi pertanian hasil.
Daripada menyimpan BTC, pengguna dapat menggunakan proses pembuatan untuk memperdagangkan BTCB (BTC yang dibungkus pada BSC) untuk token QUEEN, atau mereka dapat membeli di swap Tranchess untuk USDC.
Anda dapat memperoleh CHESS sebagai manfaat rabat tambahan dengan mempertaruhkan QUEEN. Jika Anda ingin berhenti mempertaruhkan dana QUEEN, cukup gunakan proses penukaran untuk mengubah token QUEEN Anda kembali ke BTC.
QUEEN dapat dibagi/digabungkan menjadi token BISHOP dan ROOK secara bersamaan.
Tranche BISHOP dana QUEEN adalah sub-dana. Ia membayar tingkat bunga harian yang telah ditentukan karena pemegang BISHOP memasok uang tunai ke Tranche ROOK.
Dalam istilah rata-rata orang, bunga Tranche BISHOP ini bebas risiko karena pemegang BISHOP meminjamkan USDC kepada pemegang ROOK untuk meningkatkan posisi mereka.
Dan APR Tranche BISHOP dihitung menggunakan suku bunga pinjaman mingguan Venus dan suara komunitas. Pemegang BISHOP tidak dikenakan periode penguncian.
Karena pinjaman dalam tahap utama, ROOK adalah instrumen keuangan leverage tanpa likuidasi paksa. Pemegang ROOK dapat meminjam dari pemegang BISHOP secara teratur, memungkinkan mereka untuk meningkatkan posisi mereka di QUEEN tahap utama.
Dengan kata lain, pemegang ROOK meminjam USDC dari pemegang BISHOP untuk memperbesar eksposur mereka ke dana QUEEN utama.
Pasar Primer Tranchess digunakan untuk pembuatan dan penukaran token QUEEN, serta pemisahan dan penggabungan. Fungsionalitas ini mendukung pengguna saat berinteraksi dengan tiga tahapan.
Tranchess Swap adalah pertukaran buku pesanan berbasis platform yang memungkinkan pengguna menukar tiga tranches token langsung di platform.
Keuntungan Utama Tranches
Tranchess menggunakan tranching, metode inovatif yang digunakan dalam keuangan terstruktur untuk mendapatkan karakteristik pengembalian risiko yang berbeda dari dana inti. Tahapan ini menarik bagi berbagai jenis investor dengan toleransi risiko yang berbeda.
Pendekatan tokenized Tranchess membahas tiga poin nyeri DeFi berikut:
- Investor yang menghindari risiko menginginkan pengembalian investasi yang dapat diprediksi dan memiliki sedikit atau tanpa risiko pasar. Sebagian besar prospek pertanian hasil panen di pasar DeFi saat ini memerlukan risiko harga setidaknya dua aset dan mengalami kerugian yang tidak permanen. Dengan demikian, opsi seperti itu tidak tersedia.
- Investor jangka panjang dari aset besar, seperti BTC, ingin menjaga eksposur pasar dengan cara yang lebih likuid sambil menghasilkan pengembalian investasi yang lebih tinggi. Sejauh ini, investor Bitcoin hanya memiliki akses ke beberapa alternatif pertanian hasil aset tunggal.
- Investor pengambil peluang menuntut eksposur dengan leverage melalui derivatif dengan penggunaan modal tinggi, biaya rendah, dan tidak ada risiko likuidasi paksa (misalnya melalui kegagalan mesin oracle atau likuidasi). Kemacetan adalah masalah untuk penyelesaian on-chain, yang bertentangan dengan pertukaran terpusat dengan mesin pencocokan waktu nyata. Akibatnya, sebagian besar protokol akan memberlakukan persyaratan margin yang tinggi, yang berbahaya bagi efisiensi modal.
Kesimpulan
Tujuan tranchess di pasar DeFi adalah untuk memberikan solusi jangka panjang. Manajemen aset telah lama menjadi komponen penting dalam industri keuangan.
Meskipun ada protokol menarik lainnya di lanskap DeFi, Tranchess adalah yang pertama dari jenisnya. Ini berfungsi sebagai solusi manajemen aset patokan dan lingkungan perdagangan dengan alat mutakhir untuk pedagang amatir dan ahli.
Saya harap artikel ini memberi Anda gambaran yang jelas tentang protokol yang menarik ini. Bagikan pandangan Anda di komentar.
Tinggalkan Balasan