Tabl Cynnwys[Cuddio][Dangos]
Mae llawer ohonom, gan gynnwys buddsoddwyr, yn dod yn fwy dibynnol ar gyfrifiaduron a thechnoleg nag erioed o'r blaen. Gyda chymorth masnachu algorithmig, mae nifer cynyddol o fuddsoddwyr yn manteisio ar yr hyn y maent yn ei gredu yw'r amgylchiadau marchnad gorau posibl i ddod yn llawer cyfoethocach.
Mae masnachu algorithmig, a elwir yn aml yn fasnachu algo, yn fath o fasnachu stoc sy'n defnyddio modelau a fformiwlâu mathemategol cymhleth i gynnal trafodion ariannol cyflym, awtomataidd.
Ei nod yw cynorthwyo buddsoddwyr i weithredu rhai strategaethau ariannol mor gyflym â phosibl er mwyn sicrhau'r enillion mwyaf posibl. Er bod rhai manteision sylweddol i fasnachu algorithmig, mae rhai peryglon i'w hystyried hefyd.
Darllenwch ymlaen i ddarganfod popeth sydd angen i chi ei wybod am fasnachu algo.
Beth yw masnachu algorithmig?
Mae masnachu algorithmig yn dechneg fasnachu sy'n defnyddio offer mathemategol cymhleth i helpu masnachwyr i wneud penderfyniadau trafodion mewn marchnadoedd ariannol. Mae'r angen am gyfranogiad masnachwr dynol yn fach iawn yn y math hwn o system, gan arwain at wneud penderfyniadau cyflym iawn. Mae hyn yn caniatáu i'r algorithm fanteisio ar unrhyw siawns o wneud elw sy'n codi yn y farchnad ymhell cyn y gall masnachwr dynol eu gweld.
Oherwydd bod buddsoddwyr sefydliadol mawr yn masnachu mewn nifer enfawr o gyfranddaliadau, maent yn gwneud defnydd helaeth o fasnachu algorithmig. Fe'i gelwir hefyd yn fasnachu algo, masnachu blwch du, a theitlau tebyg eraill, ac mae'n ddibynnol iawn ar dechnoleg. Mae wedi tyfu mewn poblogrwydd yn ystod yr ychydig flynyddoedd diwethaf.
Masnachu algorithmig (a elwir hefyd yn fasnachu algo) yw'r arfer o ddefnyddio modelau mathemategol sy'n cael eu rhedeg gan gyfrifiadur i weithredu gorchmynion yn seiliedig ar feini prawf rhagosodol heb ddefnyddio rhyngweithio dynol. Cafodd masnachu algorithmig ei groesawu gyntaf gan sefydliadau ariannol mawr fel banciau buddsoddi, ond dim ond yn ddiweddar y mae wedi bod ar gael i fasnachwyr rheolaidd.
Hanes
Ar ddiwedd y 1980au a'r 1990au, daeth marchnadoedd ariannol i'r amlwg gyda gweithrediad cwbl electronig a rhwydweithiau cyfathrebu electronig tebyg. Yn yr Unol Daleithiau, efallai bod degololi, a ostyngodd y maint tic lleiaf o 1/16 o ddoler (UD$0.0625) i UD$0.01 y cyfranddaliad, wedi annog masnachu algorithmig drwy newid microstrwythur y farchnad drwy ganiatáu gwahaniaethau llai rhwng prisiau cynnig a chynnig, gan leihau mantais fasnachu gwneuthurwyr marchnad a chynyddu hylifedd y farchnad.
Hyd at 1998, roedd Comisiwn Gwarantau a Chyfnewid (SEC) yr Unol Daleithiau (UD) yn caniatáu cyfnewidiadau electronig, gan baratoi'r drws ar gyfer masnachu amledd uchel cyfrifiadurol. Gall HFT gyflawni trafodion 1000 gwaith yn gyflymach na pherson. Ers hynny, mae masnachu amledd uchel (HFT) wedi dod yn fwy poblogaidd.
Sut mae'n gweithio?
Gelwir dull neu gasgliad o reolau penodedig sydd i fod i gyflawni proses benodol yn algorithm. Mae masnachu algorithmig yn defnyddio rhaglenni cyfrifiadurol i gyflawni crefftau ar gyfraddau a chyfeintiau uchel yn dibynnu ar set o baramedrau wedi'u diffinio ymlaen llaw, megis prisiau stoc ac amgylchiadau'r farchnad.
Gall masnachwr, er enghraifft, gyflogi masnachu algorithmig i weithredu gorchmynion yn gyflym pan fydd stoc benodol yn taro neu'n disgyn yn is na phris penodol. Yn seiliedig ar sefyllfaoedd o'r fath, gall yr algorithm benderfynu faint o gyfranddaliadau i'w prynu neu eu gwerthu. Pryd bynnag y bydd rhaglen yn ei lle, gall y masnachwr eistedd yn ôl ac ymlacio, gan wybod y bydd trafodion yn cael eu gweithredu'n awtomatig unwaith y bydd y meini prawf rhagosodol wedi'u bodloni.
Strategaethau masnachu algorithmig
Mae strategaethau masnachu algorithmig yn nifer o ddulliau ar gyfer cyflawni'r trafodion algorithmig mwyaf proffidiol. Er bod pob strategaeth yn wahanol, mae'r mecanwaith ar gyfer perfformio masnachu Algo yn parhau'n gyson. Mae pob llwybr wedi'i adeiladu fel ei fod yn derbyn ffrydiau data marchnad go iawn o'r gyfnewidfa ac yna'n cynhyrchu gorchymyn masnach gan ddefnyddio bloc rhagnodedig o reolau neu resymeg. Mae'r gorchymyn masnach yn cynnwys yr holl nodweddion, megis math, ochr, a swm.
Mae pob strategaeth yn gweithredu mewn modd a bennwyd ymlaen llaw i ddarparu'r masnachwr gyda gweithrediad union algorithmau ar gyfer gwneud trafodiad. Archwiliwch y rhestr ganlynol o ddulliau poblogaidd a'u hesboniadau i gael gwell dealltwriaeth:
- Strategaethau Arbitrage
- Strategaethau Ystadegol
- Strategaethau Creu Marchnad
- Strategaethau Masnachu Seiliedig ar Sentiment
- Strategaethau Momentwm
- Dysgu peiriant Strategaethau Masnachu
Strategaethau Arbitrage
Mae'r dull hwn yn golygu manteisio ar gamprisio offeryn ariannol neu ased mewn dwy farchnad wahanol. Mae ased sy'n masnachu am un pris mewn un farchnad ond am bris sylweddol uwch mewn marchnad arall yn enghraifft o strategaeth arbitrage. O ganlyniad, pe baech wedi prynu'r eitem am bris is, gallwch nawr ei werthu am bris uwch yn y farchnad.
Yn y modd hwn, byddwch yn gorffen gydag elw heb gymryd unrhyw risgiau. O ganlyniad, mae hwn yn senario lle rydych chi'n cyflawni nifer o drafodion ar un ased ar yr un pryd am elw, heb unrhyw risg yn gysylltiedig oherwydd gwahaniaethau pris.
Strategaethau Ystadegol
Yn nodweddiadol, defnyddir technegau cyflafareddu ystadegol, sy'n seiliedig ar y rhagdybiaeth wrthdroi cymedrig, mewn parau. Mae dulliau o'r fath yn rhagweld elw o gambrisio un neu fwy o asedau yn ystadegol ar sail y gwerth a ragwelir.
Mae masnachu pâr yn enghraifft o Gyflafareddu Ystadegol lle rydym yn edrych ar gymhareb neu wasgariad rhwng prisiau dau ecwitïau cydintegredig. Os yw gwerth y lledaeniad yn fwy na'r amrediad a ragfynegwyd, rydych chi'n prynu'r stoc sydd wedi tanberfformio ac yn gwerthu'r un sydd wedi rhagori yn y gred y bydd y lledaeniad yn dychwelyd i'w lefel arferol. Gall cyflafareddu ystadegol weithredu gyda chant neu fwy o stociau yn ei bortffolio sy'n cael eu categoreiddio yn seiliedig ar amrywiaeth o newidynnau a gellir eu awtomeiddio'n llawn o ran dadansoddi a gweithredu.
Strategaethau Creu Marchnad
Mae'r dechneg hon yn cyfrannu at fwy o hylifedd yn y farchnad. Mae gwneuthurwr marchnad, sy'n aml yn sefydliad mawr, yn galluogi llawer iawn o orchmynion masnachu prynu a gwerthu. Y rhesymeg dros fod gwneuthurwyr marchnad yn sefydliadau mawr yw bod yna nifer helaeth o warantau dan sylw. O ganlyniad, efallai na fydd cyfryngwr unigol yn gallu hwyluso'r cyfaint angenrheidiol.
Yn ystod y broses hon, mae gwneuthurwyr marchnad yn prynu ac yn gwerthu cyfranddaliadau gan set benodol o gwmnïau. Mae swydd pob gwneuthurwr marchnad yn cynnwys arddangos prisiau prynu a gwerthu ar gyfer nifer penodol o stociau. Pan fydd prynwr yn rhoi archeb, mae gwneuthurwr y farchnad yn ei gyflawni trwy werthu cyfranddaliadau o'i bentwr stoc ei hun. O ganlyniad, mae marchnadoedd ariannol yn parhau i fod yn hylif, gan ei gwneud yn symlach i fuddsoddwyr a masnachwyr brynu a gwerthu. Mae hyn yn crynhoi arwyddocâd gwneuthurwyr marchnad o ran gwarantu digon o fasnach.
Strategaethau Masnachu Seiliedig ar Sentiment
Mae techneg masnachu sentiment yn cymryd swyddi yn y farchnad yn seiliedig ar p'un a yw'r farchnad yn cael ei dominyddu gan deirw neu eirth. Gallai'r dechneg fasnachu hon fod yn seiliedig ar fomentwm, sy'n golygu ein bod yn buddsoddi'n uchel ac yn gwerthu'n uchel os yw'r farchnad yn bullish, neu i'r gwrthwyneb os yw'r farchnad yn bearish.
Gallai'r dechneg masnachu sentiment hyd yn oed fod yn groes neu'n wrthdroi cymedrig, hy yn groes i deimlad y farchnad. Mae contrarian yn elwa o'r syniad, pan fo ymddygiad tyrfaoedd penodol o ran diogelwch, yn rhoi genedigaeth i gambrisio penodol y gellir ei ecsbloetio (sy'n gorbrisio cynnydd sydd eisoes yn gyffredin mewn diogelwch) a bod tarw mawr yn cael ei ddilyn gan ostyngiad mewn prisiau diogelwch oherwydd cywiriadau neu is. versa.
Strategaethau Momentwm
Mae'r dulliau hyn yn elwa o amrywiadau yn y farchnad trwy ddadansoddi tueddiad y farchnad. O ganlyniad, mae'n ceisio prynu'n uchel a gwerthu'n uchel er mwyn gwneud y buddsoddiad stoc yn broffidiol. O ran buddsoddi gwerth, mae'n ceisio dychwelyd i'r cymedr neu'r cyfartaledd unrhyw bryd y mae'n gwyro oddi wrtho.
Mae buddsoddi momentwm yn digwydd yn ystod y cyfnod hwn oherwydd ei fod yn digwydd cyn ymddangosiad rifersiwn cymedrig. Mae Momentum yn gweithredu oherwydd y nifer uchel o ddyfarniadau emosiynol a wneir gan fasnachwyr eraill yn y farchnad tra bod prisiau'n gwyro o'r cymedr. O ganlyniad, mae'r budd yn digwydd oherwydd rhagfarnau ymddygiad pobl eraill a chamgymeriadau emosiynol.
Yr un daliad yma yw y gall tueddiadau wrthdroi a dinistrio enillion momentwm yn gyflym, gan wneud y dulliau hyn yn hynod gyfnewidiol. O ganlyniad, mae'n hanfodol trefnu pryniannau a gwerthu yn briodol i atal colledion. Gellir cyflawni hyn trwy ddefnyddio strategaethau rheoli risg addas a all fonitro'r buddsoddiad yn gywir a chymryd camau i amddiffyn rhag symudiad pris gwael.
Strategaethau Masnachu Dysgu Peiriannau
Dysgu peiriant yn cyfeirio at astudiaeth o algorithmau a set benodol o batrymau y mae systemau cyfrifiadurol yn eu defnyddio i wneud dewisiadau masnachu yn seiliedig ar ddata'r farchnad. Mae'r term hwn yn deillio o wyddoniaeth “adnabod patrwm,” ac mae'n pwysleisio'r ffaith bod cyfrifiaduron yn dysgu heb gael eu haddysgu'n benodol.
Sylwch fod bodau dynol yn creu / cychwyn y feddalwedd, ac yna mae i fyny i AI (Cudd-wybodaeth Artiffisial) gwella arno'i hun dros amser. O ganlyniad, mae cyfranogiad dynol bob amser yn angenrheidiol. Y fantais yma yw bod modelau sy'n seiliedig ar Machine Learning yn gwerthuso symiau enfawr o ddata ar gyflymder cyflym ac yn cymryd rhan mewn hunan-wella.
Gofynion technegol
Gweithredu'r dull gan ddefnyddio rhaglen gyfrifiadurol, ac yna ôl-brofi, yw'r cam olaf mewn masnachu algorithmig (rhoi cynnig ar yr algorithm ar gyfnodau hanesyddol o berfformiad marchnad stoc y gorffennol i weld a fyddai wedi bod yn broffidiol ei ddefnyddio).
Y nod yw trawsnewid y dull a ddisgrifir yn weithrediad awtomataidd integredig sy'n cynnwys mynediad i gyfrif masnachu lle gellir gosod archebion. Rhaid bodloni'r gofynion canlynol ar gyfer masnachu algorithmig:
- Mae datblygwyr cyflogedig neu feddalwedd masnachu parod i gyd yn opsiynau ar gyfer creu'r cynllun masnachu sydd ei angen.
- Mynediad i ffrydiau data marchnad, y bydd yr algorithm yn eu monitro ar gyfer cyfleoedd posibl o ran lleoli archeb.
- Hygyrchedd i systemau masnachu a chysylltiadau rhyngrwyd ar gyfer gosod archebion.
- Y gallu a'r seilwaith i gefnogi'r system unwaith y bydd wedi'i chreu cyn iddi gael ei chynhyrchu ar gyfnewidfeydd gwirioneddol.
- Yn seiliedig ar gymhlethdod rheolau'r algorithm, mae data hanesyddol ar gael i'w ôl-brofi.
Llwyfannau masnachu algorithmig gorau
1. AlgoTrader
Mae technoleg Blockchain yn trawsnewid marchnadoedd cyllid ac anghenion cleientiaid. Mae eu platfform masnachu gradd sefydliadol yn galluogi banciau, cronfeydd dewisol a meintiol i wireddu potensial llawn asedau digidol a cripto.
Maent yn darparu'r cyflawniad mwyaf i'ch cleientiaid trwy ddarnio hylifedd trwy gysylltiadau gweithredu ar draws y farchnad. AlgoTrader yw arweinydd y farchnad mewn seilwaith masnachu a gweithredu sefydliadol, yn ogystal â rheoli portffolio ar gyfer asedau digidol a thraddodiadol, diolch i ryngwynebau di-dor gyda darparwyr dalfa a bancio craidd mawr.
2. Kuants
Kuants yw Technoleg Ariannol gyntaf a'r unig un yn India Llwyfan Masnachu Stoc, darparu cleientiaid unigol a sefydliadol gyda datblygiad ac awtomeiddio strategaethau masnachu a buddsoddi.
Mae Kuants yn darparu system ôl-brofi lawn ar gyfer datblygu strategaethau masnachu gyda chliciau hawdd a strwythur yn seiliedig ar fynegiant sy'n caniatáu i fasnachwyr stoc a buddsoddwyr adeiladu a gweithredu dulliau masnachu mewn ychydig funudau.
3. Algobulls
Darparwr llwyfan masnachu sy'n cynnig masnachu algorithmig cwbl awtomataidd yn ogystal â gwybodaeth marchnad stoc sy'n barod i'w defnyddio. Mae technoleg y cwmni'n cynnig masnachu algorithmig systematig gydag awtomatiaeth lawn a dim cyfranogiad gweithredwr, gan ganiatáu i strategwyr a masnachwyr berfformio masnachu awtomataidd diduedd.
Pros
- Cyflymder uwch: Un o brif fanteision masnachu algo yw'r cyflymder cynyddol y mae'n ei ddarparu. Mae'r algorithmau'n gallu dadansoddi ystod eang o nodweddion a dangosyddion technegol mewn ffracsiwn o eiliad a chyflawni'r trafodiad ar unwaith. Mae'r cyflymder uwch yn dod yn hanfodol iawn oherwydd gall masnachwyr ddal amrywiadau mewn prisiau cyn gynted ag y byddant yn digwydd.
- Cywirdeb cynyddol: Mantais bwysig arall o fasnachu algo yw ei fod yn gofyn am lai o ryngweithio dynol. Mae hyn yn lleihau'r tebygolrwydd o gamgymeriadau yn sylweddol. Mae'r algorithmau'n cael eu gwirio a'u hailwirio, ac nid yw gwallau dynol yn cael unrhyw effaith arnynt. Mae'n bosibl i fasnachwr wneud camgymeriad, ac asesu'r dangosyddion technegol ar gam; ond, mewn sefyllfaoedd delfrydol, nid yw algorithmau cyfrifiadurol yn gwneud gwallau o'r fath. O ganlyniad, mae bargeinion yn cael eu cynnal yn fanwl gywir.
- Llai o gost: Mae masnachu Algo yn caniatáu ar gyfer cyflawni llawer iawn o grefftau mewn cyfnod byr o amser. O ganlyniad, mae nifer o fargeinion yn cael eu cwblhau, ac mae costau trafodion yn gostwng.
- Awtomeiddio'r broses dewis asedau: Yn gyffredinol, mae dewis asedau, gweithredu archebion, a mynediad ac allanfa yn dod yn fwy systematig gyda chymorth masnachu algo. Mae'n datganoli i weithdrefn cam wrth gam ar gyfer dilyn cyfarwyddiadau. Mae masnachu yn dod yn llawer mwy gwrthrychol a symlach oherwydd hyn.
- Gallu wrth-brofi: Mae algorithmau newydd yn cael eu hôl-brofi i ddechrau gan ddefnyddio data hanesyddol. Mae hyn yn gymorth i benderfynu a fydd y cynllun yn effeithiol ai peidio. Mae'n bosibl y bydd y strategaeth yn cael ei newid a'i mireinio yn seiliedig ar ganlyniadau'r ôl-brawf i ddiwallu anghenion y masnachwr. Gwneir y dull hwn yn ymarferol, ac mae pob deddf yn absoliwt ac ni ellir ei dehongli.
anfanteision
- Dibyniaeth ar dechnoleg: Prif anfantais masnachu algo yw ei ddibyniaeth ar dechnoleg. Mewn llawer o sefyllfaoedd, mae archebion masnachu yn cael eu storio ar y cyfrifiadur yn hytrach na'r gweinydd. Mae hyn yn awgrymu, os bydd y cysylltiad rhyngrwyd yn methu, ni fydd y gorchymyn yn cael ei weithredu. Mae hyn yn tanseilio'r cysyniad masnachu algo cyfan. Mewn achosion o'r fath, mae masnachwyr ar eu colled ac mewn perygl o golli arian. Mae yna broblemau systemig sylweddol gyda masnachu algo, a all arwain at chwympiadau fflach enfawr yn y farchnad gyfan.
- Gofynion adnoddau: Er bod masnachu algo yn helpu i leihau costau trafodion, mae hefyd yn ychwanegu swm sylweddol o draul. Rhaid i'r masnachwyr gael eu gwisgo ag adnoddau pen uchel, bod â mynediad at y gweinydd, ac adeiladu algorithmau sy'n defnyddio technolegau drud. Cost sylweddol arall yw cost bwydo data, sy'n helpu i lunio strategaethau o fewn diwrnod.
- Deall y broses raglennu: Mae masnachu Algo yn golygu bod angen i'r masnachwyr ddatblygu algorithmau. Nid yw pob buddsoddwr yn dechnegol ddeallus. O ganlyniad, efallai y bydd angen iddynt naill ai ddysgu prosesau newydd neu gyflogi rhywun. Oherwydd y gofyniad am wybodaeth dechnegol, mae masnachu algo yn hynod gymhleth i'r cyhoedd.
- Mae gan algorithmau oes hynod fyr: Mae gan bron i 98 y cant o algorithmau oes fer iawn. Maent yn gweithio nes eu bod yn addas, yna'n rhoi'r gorau i weithio'n sydyn mewn marchnad sy'n newid yn gyflym. O ganlyniad, rhaid eu hatgyweirio neu eu hailadeiladu. Mae datblygu algorithm a strategaeth yn broses barhaus sy'n cynnwys monitro cyson, gwella ac ailddyfeisio.
- Angen monitro cyson: Y darlun delfrydol o fasnachu algo yw bod yr algorithmau wedi'u rhag-raglennu ac efallai y bydd y masnachwr i ffwrdd o'i gyfrifiadur am gyfnodau estynedig. Fodd bynnag, nid yw hyn yn wir. Rhaid i'r masnachwr barhau i wirio'r system am unrhyw anawsterau mecanyddol megis cysylltiadau, toriadau pŵer, ac ati.
Casgliad
Mae masnachu Algo yn sector hynod gystadleuol lle mae technoleg yn chwarae rhan hanfodol. Mae'r gweithgaredd masnachu yn cynyddu'n gyflymach gyda chymorth y system fasnachu algorithmig. Fodd bynnag, mae'n gwbl ddibynnol ar dechnoleg.
Er bod ganddo nifer o fanteision, mae yna rai anfanteision hefyd. Cyn gwneud dewis ynghylch prynu a gwerthu offerynnau ariannol, mae'n well cyfuno technegau masnachu algo â phenderfyniadau dynol.
Gadael ymateb